2024年半导体增长，靠它了

根据 Counterpoint 最新报告，2023 年全球半导体行业收入下降 8.8%，主要是由于消费者和企业领域支出减少。然而，随着三星应对内存和智能手机业务的低迷，形势发生了重大变化，英特尔取代三星成为头把交椅。

人工智能（AI）成为半导体行业增长的关键驱动力，尤其是在今年下半年。人工智能技术的主要参与者英伟达受益匪浅，收入同比增长86%，首次跻身收入排行榜第三位。

Counterpoint 的半导体收入追踪显示，全球前 20 名半导体供应商中，只有 6 家报告称 2023 年实现了增长。存储器行业受到的打击尤其严重，收入同比下降 43%。这种下降导致前 20 名供应商的市场份额从 2022 年的 76% 下降到 2023 年的 71%。

尽管由于个人电脑和服务器出货量下降，英特尔收入同比下降 16%，但英特尔仍重返半导体市场领先地位。由于 DRAM 和 NAND 领域的挑战，三星的收入下降了 38%。内存市场的其他主要参与者 SK 海力士和美光也报告了收入大幅下降。

Counterpoint Research 高级分析师 William Li 指出，人工智能将成为 2024 年半导体行业的主要增长动力。他预计，由于供应过剩情况正常化和需求复苏，内存行业将出现复苏。正如英飞凌和意法半导体在 2023 年所证明的那样，汽车行业预计也将为市场增长做出贡献。

Counterpoint Research 认为，由于该行业正处于库存修正周期的末期，且客户需求的支持相对稳固，因此供应限制可能会成为需要关注的关键变数。在最近一季度的财报电话会议上，全球最大的晶圆代工企业台积电坚持其 2024 年的稳健产能扩张计划。该公司对未来几个季度的利用率持乐观态度，这也再次印证了我们对全年需求强劲的看法。